經過一天的海戰，到了八月十八日清晨，南逃的蔡牽旗艦卻依然無法甩開背後的邱良功追兵。海盜船上，蔡牽的部下依然可以清楚的看到，官軍戰艦就在自己身後。
而更為糟糕的是，就在上一天夜里，由于李景曾的追擊，蔡牽南逃的另一艘船已經中彈起火，除了少數幫眾頑抗官軍，最終被官軍剿滅外，大多數船上幫眾或被擒，或投降，李景曾也繼續帶著自己所部戰船，緊隨邱良功旗艦南下。很快，童鎮聲、陳步雲的船隊也已經擊潰了蔡牽阻擋官軍的幾艘戰船，相繼南下追擊。日出之際，北面海上的官軍戰船，一直有增無減。
「他女乃女乃的，怎麼就甩不開這些船了呢……」蔡牽看著前來追捕自己的官船越來越多，而自己只剩下一艘旗艦，也是又累又怒，不知如何才好。
「大老板，不好了！大老板，快看，南邊……南邊海上，有官軍！」就在這時，船頭觀察前面情況的幫眾紛紛大驚叫道。蔡牽听著幫眾叫喊聲，也當即跑向船頭，只見自己大船的正前方，已經多出了數十面船帆，看船帆的樣子，正是福建的王得祿水師！
「太好了！你們看，蔡逆只剩下最後一艘船了，而且蔡逆賊船後面，看那樣子……是邱軍門的船！蔡逆已經被包圍了！」果然，南面這時北上的船隊，就是王得祿的福建水師，王得祿這時也身先士卒，站在最前面的戰艦之上，眼看蔡牽只剩孤船，邱良功隨時可以追上蔡牽，當即傳令下去，道︰「快，加速前進！跟邱軍門會合，然後四面合圍，這一戰，定要全殲蔡逆！」
「沖啊！」官軍眼看勝局已定，也紛紛開始在戰船上搖旗吶喊，王得祿這邊船隊是自南而北，正是順風，不過小半個時辰，福建水師便已經沖到了蔡牽大船之前百丈開外。
「開炮，開炮！把他們打散，然後沖出去！」蔡牽眼看自己旗艦要被南北合圍，也只得全力一搏，準備強沖福建水師。
「開炮，頂住蔡逆！」王得祿這邊同樣毫不示弱。
「砰砰砰砰！」蔡牽這艘船畢竟是旗艦，即便到了被困之時，仍有二十余門大炮可以開火，一時間大炮紛紛鳴響，向王得祿這邊轟擊過來。但王得祿這邊沖在前面的便有五六艘船，火炮之數加在一起，更勝蔡牽，這時又怎麼可能退縮？船上官兵見蔡牽大船私有開炮動靜，自然也還擊了過去。
「砰！砰！」一時之間，蔡牽大船的兩側船舷，相繼被火炮打中，數十名海盜當即站立不穩，摔下海去。但另一邊，在蔡牽這一輪猛轟之下，官軍卻也有兩艘船開始起火，不少兵士同樣被炸入大海，丟了性命。
「看準那邊中間那艘船，所有大炮，給老子對著它轟！」蔡牽也是孤注一擲，準備一舉擊破王得祿旗艦，借以逃生。
「砰！砰！」，果然片刻之後，便有三枚炮彈在王得祿旗艦之上炸開！王得祿艦上官兵，也登時有七八人被炮彈擊中，當場喪生。
「啊！」這時，王得祿也突然感到一陣劇痛，隨後站立不穩，摔在了地上。
「大人，大人！快，大人受傷了，快叫軍醫過來啊！」王得祿身旁幾名衛兵，眼看提督倒地，當即過來攙扶，這一扶不要緊，幾人頓時看見，王得祿額頭之上，已是血流如注，一時也有些慌了，當即準備為王得祿包扎。
「我……我還好……」王得祿雖是劇痛，卻也自知性命無礙，便即伸出手來，向額頭上模了一把，想看看傷勢如何。可這時他卻看見，自己殷紅的血液之中，竟然有點點銀屑，正在發光！
「銀屑？」王得祿略一思索，便即明白，當即對幾名心月復說道︰「告訴他們，我沒事，只管繼續開炮！蔡逆他……他沒有炮彈了！現在他們能用的，就只有銀塊，這樣再打一會兒，他們自己就挺不住了，不要猶豫，快！」只是說到這里，自己也終于支撐不住，竟暈了過去。
「快，傳令下去，繼續開炮！」王得祿的旗艦很快把這個消息傳達到了臨船。
「砰砰砰砰！」官軍這邊，又一輪炮擊開始了。
「開炮，開炮！一定要沖出去！」蔡牽眼看福建水師死戰不退，也只得命令船上繼續開火，這次蔡牽搏命一擊，果然頗有成效，半個時辰之內，官船已有三艘相繼起火，船上官兵紛紛逃生。可即便如此，蔡牽的主艦也已經被擊中了十多次，船上幫眾同樣紛紛落水，留在船上的，也有一半已經被炮彈擊傷，尚能作戰的幫眾，只剩下四五十人，如果再不能沖得出去，蔡牽船上就沒有炮彈可用了。
「你們看，福建水師，已經擋住蔡逆去路了！」就在這時，邱良功率領的浙江水師，也已經到了蔡牽主艦數十丈外，邱良功眼看蔡牽兀自作困獸之斗，也繼續向兵士們下令道︰「現在我們要做的，是讓蔡逆這艘船停下來，听我號令，把船上的蝴蝶炮子全都取過來，集中在幾門大炮之上，對著蔡逆賊船桅桿猛轟！剩下的火炮，也都集中過來，一起轟擊賊船尾樓！告訴左右那兩艘船，把火箭、火具備好，只要接近賊船尾樓，便即施放！蔡逆動彈不得，就只有束手就擒了！」
「遵命！」邱良功麾下官兵也相繼開始搬運火炮，很快，「砰砰」之聲便從浙江戰船上響了起來，蔡牽旗艦桅桿之上，頓時煙霧彌漫，緊接著，四五枚炮彈從中分出一半，紛紛擊中了船上桅桿。
「嘎吱、嘎吱」，在這些蝴蝶炮子的轟炸中，蔡牽船上三根桅桿，很快便已千瘡百孔，緊接著，最後面那根桅桿，終于支撐不住，「喀喇」一聲，倒了下來！
「砰砰砰砰！」就在這時，又是十幾枚炮彈，相繼在尾樓之上炸開。緊接著，接近蔡牽的幾艘戰船，紛紛射出火箭，拋擲火具，不過片刻，蔡牽旗艦的尾樓，也變成了一片火海。
「啊！」炮火轟鳴之中，一枚炮彈在蔡牽身前十幾步處炸了開來，氣浪一沖，蔡牽頓時倒地。
「蔡牽，蔡牽！你怎麼樣了？」呂姥在一旁看著蔡牽倒下，當即沖了過來，將蔡牽扶起，只見蔡牽左腿之上，已是殷紅一片，原來，隨著火藥的爆炸，彈片四濺，其中一片正好擊中了蔡牽。
「快，來人啊，把大老板扶回去！」呂姥眼看蔡牽受傷，也當即呼喝起來。
「媽，我……我還好，只是這船……這船快動不了了……」蔡牽看著身後火焰泛起的尾樓，看著已經折斷的一根桅桿，和最後二十幾個仍在操炮的幫眾，卻也清楚，這一戰，自己是徹底敗了。
「你……你先別說話了，我現在就讓人給你包扎。要不然……要不然我去掌舵，咱們……咱們一定要沖出去啊？」呂姥眼看蔡牽無法繼續指揮，只好安慰他道。
「媽，不用了，咱們沖不出去了……哈哈，媽，難道咱們出來之前，就沒想到過嗎？這、這本來就是老子最後一戰啊？」蔡牽看著四周官軍戰船，同樣有七八艘正在著火，只不過著火的戰船之後，卻有更多船只在向自己逼近。絕望之中，竟然笑了出來，道︰「媽，你說，咱們這最後一戰，能燒掉這許多官府兵船，難道還不值嗎？」
「值，都值了！」呂姥看著海上情況，也已經意識到，這一次，二人是有死無生了，便也向蔡牽問道︰「那咱們，最後是再沖一次，還是……」
「回艙里吧，讓他們也……也一起過來。」蔡牽卻搖了搖頭，只讓呂姥扶自己回到船艙，呂姥便即扶了蔡牽，向著大船後門艙室而入，船上其他幫眾，也相繼放棄了炮位，跟著蔡牽入內。船艙之上，尾樓火勢越來越大，而海面上官船眼看蔡牽主艦已經不能行動，也停止了炮擊，許松年替下王得祿，率領三艘自己金門鎮戰船圍住東南一側，邱良功、李景曾等人則率五艘船圍住了西北一側。王得祿也終于醒了過來，命令戰船前進，閩浙兩鎮九艘戰船，將蔡牽這艘大船圍得水泄不通，只要蔡牽還敢反抗，或者兩個提督之中一人發令，九艦便會一同開炮，徹底摧毀蔡牽旗艦。
「蔡逆，你已經無路可逃了！若是早早出來投降，朝廷自可從寬處置，免你凌遲之苦！」許松年對蔡牽旗艦喝道。
「蔡逆，你麾下尚有幫眾，你雖死罪難免，但他們或許可以免于一死！怎麼，你想拉著他們和你一起陪葬嗎？」邱良功在自己船上，也強忍疼痛，對蔡牽喝令道。
「哈哈，你們听听，他們在說什麼？放屁！」蔡牽雖然退回艙內，但外面眾人的連番呼喝，也還是讓他听到了一點，看著艙內最後的二十個幫眾，蔡牽也當即問道︰「來，你們告訴他們，在這里陪著老子一起死，你們怕不怕？」
「大老板，我們不怕！」幫眾紛紛喝道。
「好！把那兩門炮拉回來，把剩下的火藥，都塞進去！」蔡牽喝令道。
眼看著幾名幫眾將火炮拉回，把最後剩下的火藥都倒了進去，蔡牽也讓其他幫眾另尋了兩根船上纜繩，投進炮筒，再找出兩個沒打出去的鉛塊，分別塞在炮筒之內壓住纜繩。看著這一切都已經準備就緒，只剩下最後引火，蔡牽也不覺轉了過來，對身旁的呂姥笑道︰「媽，再過半炷香的工夫，我估計……估計咱們也就要下地獄了。這次，是回不來了，怎麼樣，你怕不怕？」
「怕？若是我真的怕了，那天我殺了人以後，你以為我真的打不過你了？要是怕，我那日早去自首了，至少那個時候死了，我不會下地獄吧？」呂姥清楚性命便在頃刻之間，卻也再無畏懼，和蔡牽開起了玩笑，想到了十三年前，自己第一次遇到蔡牽之時的情景，回想十幾年來海上生活，也不覺笑道︰「這十三年，你若是讓我在岸上過活，那才是下地獄！可現在呢，我在這大海之上，無拘無束，痛痛快快的過了十三年！有這樣的十三年，難道還不夠嗎？說起來，這些年跟著你，我手上的人命，數都數不過來了，我也該下地獄了。到了那邊，我還想看看呢，這些個上輩子死在我手上的廢物，下一輩子，是不是還是那個慫樣！」
「說得好！」蔡牽也哈哈大笑道︰「這輩子，老子打不動仗了，那就算了！下輩子，到了地獄，老子有了力氣，還要殺他個天翻地覆！老子名叫蔡閻王，這下子好了，老子倒要看看那閻王爺什麼模樣，到底咱們兩個，誰才配做真正的閻王！阮元……哼哼，估計他現在也已經死了……也罷，反正他也有死的那一天，阮元、邱良功、王得祿，你們這些狗官看著吧，老子就是死，也是這東海獨一無二的大老板，是這閩浙千里大海上的鎮海王！拿火來！」
一旁兩個尚有力氣的幫眾，尋了半天，終于幫蔡牽找來了火刀火石。蔡牽也從身上取來一片火折，點了起來，就著火光看著呂姥，笑道︰「媽，再看看我，黃泉路上，可別認錯了人啊？」
「放心吧，就你，化成灰我也認得。」
「哈哈哈哈，痛快，痛快！」蔡牽一邊說著，一邊和呂姥各執一根纜繩，點上了火。
這時，除了火聲風聲，蔡牽大船前後，竟然平靜了下來，圍觀兵船也停下不動，看著蔡牽反應。
「砰！」突然之間，蔡牽旗艦後艙處發出一聲巨響！
巨大的煙霧之中，整個蔡牽坐艦的尾樓，竟被炸成了碎片！
「大人，快看，蔡牽的船自己爆炸了！」王得祿、邱良功等人艦上，官兵看著蔡牽旗艦爆炸，一時也是大驚失色，紛紛向主將報告道。這時，蔡牽座船上濺出的火星，都有不少已經落到了官軍戰船之中。
「快，傳令下去，所有戰船後撤，若是被賊船火星濺到，就趕快滅火！」邱良功雖然重傷未愈，卻依然冷靜，向各人傳令道︰「然後告訴後面船只，有備用小船的，把小船放下來，過去滅火救人！看看蔡逆船上，是否還有難民，若有難民還活著的，都帶回來！」
「是！」船上官兵得了號令，也紛紛傳令下去，很快，官軍這邊便放下了十幾艘小船，駛向燃燒中的蔡牽旗艦。只是這時蔡牽旗艦之上，火勢甚大，尋常小船根本不得靠近，而火焰之中，不住有被燒死的幫眾尸體掉入海中，官兵看了，更是不敢近前。
直到半個時辰之後，大船終于支撐不住，開始漸漸沉沒，底層船艙之中，才相繼有些在爆炸時未死之人，順著船艙缺口漂流了出來，雖經官軍救援，卻也只救出二十五人。據其中之人言道，蔡牽這艘船上本有二百六十人，其余之人，卻是救不得了。
千瘡百孔的蔡牽旗艦，也在火焰聲中一點一點沉入了大海，眼看再無可救之人，日暮之時又至，邱良功只得號令小船撤回。直到一更時分，月色漸起之下，蔡牽這艘大船才徹底沉入了水中，漁山洋的海面，煙霧也漸漸散去。
王得祿、邱良功、許松年等人，眼看著大海之上，除了無力相救的海盜難民尸體，不成樣子的海船碎片、纜繩、旗桿等等雜物，官船之外，再無一艘海盜之船，也漸漸放下了心。一個各人期待已久，可果真到來，卻令人一時難以置信的念頭，終于浮現在了各人腦海之中。
這場仗……結束了。
嘉慶十四年八月十八日，在福建、浙江兩省水師圍攻之下，橫行閩浙沿海十四年，自立幫派對抗朝廷八年的蔡牽海盜集團，徹底覆滅。蔡牽在月兌逃不得的絕境之下，自毀船艦，和妻子呂姥一起在東海之上灰飛煙滅。自此，閩浙兩省所有海盜均被清朝官軍清除，千里東海，重獲太平。